واگرایی یا نوسان غلط در RSI

سنا نجفیان شنبه 21 تیر 1399

وب نوشته شخصی

برای اندیکاتورهای تکنیکی، بین حساسیت و سازگاری (ثبات) مصالحه و سازش وجود دارد. در یک دنیای ایده آل، اندیکاتورهایی را می خواهیم که به جنبش قیمتها حساس باشد، سیگنالهای سریع و زود را ارائه دهد و سیگنالهای غلط کمی دارد. اگر ما با کاهش دوره ها حساسیت را افزایش دهیم، واگرایی یا نوسان غلط در RSI یک اندیکاتور، سیگنال زودتر و اولیه ای را بوجود می آورد، اما تعدا سیگنالهای غلط افزایش می یابد.

اگر با افزایش تعداد دوره ها حساسیت را کاهش دهیم تعداد سیگنالهای غلط کاهش می یابد اما در سیگنالها تاخیر ایجاد می شود و منجر به نامتوازنی نسبت سود به ریسک می شود.

هرچقدر یک میانگین متحرک طولانی تر باشد، کندتر عمل می کند و تعداد سیگنالهای تولیدی کمتر می شود و اگر کوتاه تر شود، سریعتر عمل می کند و با نوسانات بیشتر، تعداد سیگنالهای اشتباه افزایش می یابد. تمامی این موارد برای اندیکاتورهای جنبش مختلف نیز یکسان است.

یک RSI 14 دوره ای سیگنالهای کمتری نسبت به RSI 5 دوره ای تولید می کند که این RSI 5 دوره ای حساستر است و خوانده های بیشتری از خرید و فروش هیجانی دارد. چارچوب زمانی خاص که یک سرمایه گذار برای روش معامله اش و اهدافش مناسب می داند به خودش بستگی دارد.

انواع نوسانگرها (اسیلاتورها):

نوسانگر یک اندیکاتور است که بالا و یا پائین خط مرکزی و یا پائین سطوح تعیین شده با تغییر قیمتهایش در زمان مشخص نوسان می کند.

نوسانگرها می توانند در سطوح نهایی و شدید (خرید و یا فروش هیجانی) برای دوره های وسیعی باقی بمانند اما آنها نمی توانند دوره ها را حمایت و تقویت کنند. در مقابل، یک اوراق بهادار یا اندیکاتور متراکم مثل حجم متوازن (OBV) می تواند با کاهش و افزایش پیوسته ارزشش در یک دوره زمانی منحرف و کج شود.

همانطورکه نمودار مقایسه اندیکاتور نشان می دهد، حرکت نوسانگرها محدودتر است و حرکتهای پایدار (روندها) محدودند و این ربطی به مدت زمان ندارد. در طی یک دوره 2 ساله، میانگین متحرک همگرا – واگرا (MACD) بالا و پائین صفر نوسان کرده و 18 بار خط صفر را لمس کرده است. همچنین باید توجه کرد که هر بار که MACD از 80+ گذشته اندیکاتور به عقب کشیده شده است. اگرچه MACD، حد بالاتر و پایئن تر از دامنه ارزشش ندارد، حرکتش به نظر می رسد که محدود است. از طرف دیگر، OBV از مارس 2003 شروع به صعود کرده و این روند بطور ثابت تا سال آینده پیش رفته، حرکتش محدود نیست و روندهای بلند مدت می توانند پیشرفت کنند.

انواع مختلفی از نوسانگرها وجود دارد و بعضی به بیش از یک گروه تعلق دارند. نوسانگرها به دو دسته تقسیم می شوند: نوسانگرهای مرکزی که در بالا و پائین یک نقطه و یا خط مرکزی نوسان می کنند و نوسانگرهای نواری که بین حداکثر خرید و فروش هیجانی نوسان می کنند. معمولا نوسانگرهای مرکزی برای آنالیز جهت و قیمت جنبش و نوسانگرهای نواری برای تشخیص سطوح خرید و فروش هیجانی مناسبند.

نوسانگرهای مرکزی:

این نوسانگرها در بالا و پائین خط و یا نقطه مرکزی نوسان می کنند، این نوسانگرها برای تشخیص قدرت و یا ضعف و جهت جنبش پشت یک حرکت اوراق مناسبند. در بهترین حالت جنبش مثبت(صعودی) است و این زمانی است که بالای خط مرکزی اش معامله می شود و منفی (نزولی) است وقتی زیر خط مرکزی معامله می شود.

MACD یک نوع نوسانگر مرکزی است که در بالا و پائین صفر نوسان می کند. MACD تفاوت بین EMA 1 روزه و EMA 26 روزه اوراق بهادار است. اگر دو خط میانگین متحرک از هم دورتر شوند، عدد خوانده شده بیشتر است. اگرچه هیچ دامنه محدودی برای MACD وجود ندارد، بنظر می رسد که دور شدن دو خط از هم زیاد طول بکشد.

MACD یک نوسانگر است از آن جهت که دارای بخشهای پیرو و همچنین دارای بخشهای پیشرو است. میانگین های متحرک، اندیکاتورهای پیرو هستند و در گروه تعقیب کننده روند و یا پیرو قرار دارند. با این وجود، با تفاوت گذاشتن بین میانگین های متحرک، MACD جنبش و یا بخشهای پیشرو را یکی می کند.

تفاوت بین میانگین های متحرک نرخ تغییر را نشان می دهد. با اندازه گیری نرخ تغییر، MACD بصورت یک اندیکاتور پیشرو در می آید اما هنوز یک مقداری عق ماندگی دارد. با انتگرال میانگین های متحرک و نرخ تغییر، MACD بعنوان نوسانگری منحصر به فرد در بین تمام نوسانگرهای پیشرو و پیرو پیش می رود.

نرخ تغییر (ROC) یک نوسانگر مرکزی است که بالا و پائین نقطه 0 نوسان می کند. همانطور که از نامش پیداست، ROC درصد تغییر قیمت را در یک دوره زمانی (بازه زمانی) اندازه می گیرد. برای مثال: ROC 20 روزه درصد تغییر قیمت را در طول 20 روز قبل اندازه می گیرد. هرچه تفاوت بین قیمت رایج و قیمت 20 روز پیش بیشتر باشد ارزش نوسانگر ROC بیشتر می شود. وقتی اندیکاتور بالای 0 است، درصد تغییر قیمت مثبت است(صعودی). وقتی زیر 0 است این درصد منفی است (نزولی).

مثل MACD، ROC محدود به حدود بالایی و پائینی نیست که شاخصی از اکثر نوسانگرهای مرکزی است و تشخیص شرایط خرید و فروش هیجانی را مشکل می سازد. نمودار ROC نشان می دهد که خوانده های بالای %20+ و پائین %20- عددهایی خارج از حدودند و به نظر نمی رسد که برای مدت طولانی تری ادامه یابند. بهرحال تنها روش اندازه گیری %20+ و %20- از مشاهدات قبلی است. همچنین این دو حد برای یک اوراق بهادار بخصوص است و ممکن است برای دیگر اوراق بهادار یکسان نباشد. نوسانگرهای نواری روش بهتری برای اندازه گیری حداکثر سطوح قیمت ارائه می دهند.

نوسانگرهای نواری شکل:

این نوسانگرها، بالا و پائین محدوده ماکزیمم و مینیمم سطوح قیمت نوسان می کنند. حد پائینی فروش هیجانی را می خواند و حد بالایی واگرایی یا نوسان غلط در RSI خرید هیجانی را. این دسته نوارها براساس نوسانگر تنظیم شده اند و فقط به میزان خیلی کمی از اوراق بهاداری به اوراق بهادار دیگر تغییر می کنند و براحتی به کاربران اجازه تشخیص و درک شرایط خرید و فروش هیجانی را می دهند. شاخص قدرت نسبی (RSI) و نوسانگر استوکاستیک دو نمونه از نوسانگرهای نواری هستند. (توجه: فرمولها و روابط RSI و نوسانگر استوکاستیک خیلی پیچیده تر از MACD و ROC هستند که محاسبات آنها را در مقاله جداگانه ای آورده ایم.)

در RSI، حدهای خرید و فروش هیجانی معمولا نسبتا بین 30 و 70 تنظیم می شوند. عدد بزرگتر از 70 خرید هیجانی و زیر 30 فروش هیجانی است. در نوسانگر استوکاستیک بالای 80 خرید هیجانی و زیر 20 فروش هیجانی است. با اینکه این حدود مشخص شده اند، بعضی از اوراق بهادار خاص ممکن است از این دامنه پیروی نکنند و نیاز به یک تنظیم بهتری دارند. تنظیمات حدها معمولا به آنچه که معامله گران ترجیح می دهند و نوسان اوراق بهادار، برمی گردد.

تعداد زیادی از نوسانگرهای نواری بین حدود بالایی و پائینی نوسان می کند. شاخص قدرت نسبی (RSI) بین دامنه 0 تا 100 تنظیم شده و هرگز بالاتر از 100 و پائین تر از 0 نی رود. نوسانگر استوکاستیک هم دیگر نوسانگری است که همین دامنه را دارد. با این وجود شاخص کانال کالا (CCI) نوسانگر نواری شکلی است که دامنه ندارد.

جمع بندی:

نوسانگرهای مرکزی برای تشخیص قدرت شخص و یا جهت جنبش یک حرکت مناسبند. عموما، اعداد بالاتر از نقطه مرکزی افزایش و زیر آن کاهش قیمت جنبش را نشان می دهد.

بزرگترین تفاوت بین نوسانگرهای مرکزی و نواری شکل توانایی تشخیص و خواندن نقاط منتهی الیه است. درحالیکه تشخیص این نقاط توسط نوسانگرهای مرکزی امکان پذیر است اما آنها برای این منظور مناسب نیستند. نوسانگرهای نواری بهترین نوسانگرها برای تشخیص شرایط خرید و فروش هیجانی هستند.

سود و زیان اندیکاتورهای پیشرو:

در استفاده از اندیکاتورهای پیشرو منفعت زیادی وجود دارد. اولین نشانه ها ورود و خروج سود اصلی است. اندیکاتورهای پیشرو سیگنالهای زیادی ایجاد می کنند و به بسیاری از موقعیتها اجازه معامله می دهند. سیگنالهای اولیه از قبل، علیه قدرت و یا ضعف ااحتمالی اخطار می دهند. بعلت اینکه آنها سیگنالهای زیادی تولید می کنند، اندیکاتورهای پیشرو در بازارهای معاملاتی بهترین عملکرد را دارا هستند. این اندیکاتورها می توانند در بازارهای معاملاتی استفاده شوند اما معمولا با یک روند عمده و نه علیه آن. در یک بازار صعود کننده بهترین کاربردشان کمک به تشخیص و فهم شرایط فروش بیش از حد هیجانی برای موقعیت های خرید است. در بازاری با روند نزولی، این اندیکاتورها برای کمک به تشخیص موقعیتها و شرایط خرید هیجانی برای فروش موقعیتها بکار می روند.

با نشانه های اولیه ای که در پی بازگشت های بالاتر می آیند و یا بازگشت های بالاتر در پی ریسک بزرگتر می آیند. سیگنالهای بیشتر و زودتر بمعنی این است که شانس سیگنالهای غلط و ناموفق افزایش یافته است.

اندیکاتورهای پیرو

همانطور که از نامشان پیداست، این اندیکاتورها عملکرد قیمتها را دنبال می کنند و عموما بعنوان اندیکاتورهای تعقیب کننده روند شناخته شده اند. بندرت این اندیکاتورها منجر به هدایت قیمت اوراق بهادار می شوند. اندیکاتورهای پیرو زمانیکه بازارها و یا اوراق بهادار روندهای قدرتمند را بهبود می بخشند مورد استفاده قرار می گیرند. آنها بمنظور جذب و نگه داشتن معامله گران در مدتی که روند کامل و بی عیب است طراحی شده اند. این اندیکاتورها در معاملات و یا بازارهای کم نوسان موثر نیستند. اگر در بازار معاملات استفاده شوند، این اندیکاتورها منجر به نشانه ها (سیگنالهای) غلط و اشتباه می شوند. رایج ترین اندیکاتورهای تعقیب کننده روند شامل میانگین های متحرک (نمایی، ساده، وزنی و متغیر) و MACD هستند.

نمودار بالا S&P 500 را در اندیکاتور میانگین متحرک ساده 20 روزه و 100 روزه نشان می دهد. با استفاده از تغییر میانگین متحرک سیگنال به وجود می آید، 7 سیگنال در طول دو سالی که در نمودار پیداست وجود دارد. در طی این 2 سال، سیستم به شدت سودمند بوده است که این امر بعلت روند ثابتی است که از اکتبر 97 تا آگوست 98 و از نوامبر 98 تا آگوست 99 پیشرفت یافته است. بهرحال متوجه می شویم که در همان زمانی که شاخص شروع به حرکت بدون نوسان در دامنه معاملات کرد، شکست و عدم موفقیت آغاز شد. سیگنالهای نوامبر 97 (فروش)، آگوست 99 (فروش) و سپتامبر 99 (خرید) در طول چند روز معکوس شدند. با طولانی شدن میانگین های متحرک (میانگین های متحرک 50 و 200 روزه) احتمال شکست و عدم موفقیت کمتری وجود دارد و هرچقدر کوتاه تر باشند (10 و 50 روزه) احتمال شکست زیادتر سیگنالهای بیشتر و زودتری وجود دارد.

مزیتها و معایب اندیکاتورهای پیشرو:

یکی از مزیتهای عمده اندیکاتور تعقیب کننده روند توانایی گرفتن یک حرکت و ثابت ماندن در حرکت است. هنگامی که بازار و یا اوراق بهادار حرکت پایداری را گسترش می دهند، این اندیکاتورها بسیار مفید هستند و استفاده از آنها بسیار آسان است. روند طولانی تر، سیگنالهای کمتر و معامله کمتری را در بردارد.

مزیت اندیکاتورهای تعقیب کننده روند وقتی اوراق بهادار در یک دامنه تجاری نوسان می کند از بین می رود. در مثال S&P 500، شاخص حدود حداقل 50 درصد از زمان در یک حد دامنه قرار داشته است. اگرچه شاخص روند بالاتری از سال 82 تا 99 گرفته، در این مدت دوره های بزرگی از حرکت بدون نوسان وجود دارد. از سال 64 تا 80 شاخص در حد دامنه بزرگ 85 و 110 معامله شده است.

دیگر نقص این اندیکاتورهای تعقیب کننده روند نشانه هایی است که دیر ظاهر می شوند. در زمانی که تغییر میانگین متحرک اتفاق می افتد، یک بخش چشمگیری از نوسان هم ظاهر می شود. سیگنال خرید نوامبر 98 در 1130 اتفاق افتاد حدود 19 درصد بالای اکتبر 98 که در 950 بود. ورود و یا خروج دیرتر نسبت ریسک را نامتوازن می کند.

اندیکاتور مکدی (MACD) و کاربرد آن در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال

اندیکاتور مکدی MACD چیست و در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال چه کاربردی دارد؟

اندیکاتور مکدی یکی از مهمترین اندیکاتور ها در تحلیل تکنیکال ارز های دیجیتال، بازار بورس اوراق بهادار و بازار مالی جهانی، بازار فارکس و دیگر بازار های مالی دنیا می باشد و یادگیری آن به شما کمک می کند تا آنالیز فنی دقیق تری انجام دهید و در معاملات مالی و ترید موفق تر عمل کنید.

در این مطلب ما به شما نحوه استفاده از اندیکاتور MACD را آموزش می دهیم و در انتها فایل PDF آموزش مکدی برای دانلود قرار داده ایم.

شما می‌توانید سرفصل مدنظر خود از فهرست محتوای این مقاله انتخاب کنید تا به قسمت مربوطه هدایت شوید:

• مفهوم کلی اندیکاتور مکدی (MACD) چیست؟
• فرمول اندیکاتور مکدی چیست؟
• تحلیل تکنیکال روی نمودار مکدی (MACD)
• اندیکاتور مکدی و سیگنال گاوی و خرسی
• مکدی (MACD) درمقابل اندیکاتور RSI
• نقاط ضعف اندیکاتور مکدی (MACD) چیست؟
• واگرایی گاوی در ارز دیجیتال چیست؟
• اوج/ فرود مکرر در اندیکاتور مکدی
• دانلود فایل PDF اموزش اندیکاتور مکدی MACD

یکی از رایج ترین سوالات سرمایه گذاران و معامله گران ارز دیجیتال این است که اندیکاتور MACD چیست و چطور کار می کند. اندیکاتور مکدی یکی از اسیلاتورهای پرطرفدار است و یکی از اصلی ترین اندیکاتورها در بین معامله گران تحلیل تکنیکال محسوب می شود. اندیکاتور MACD مخفف عبارت Moving Average Convergence Divergence است. این اندیکاتور سه میانگین متحرک را شامل می شود و سرمایه گذاران با استفاده از آن می توانند قدرت روند، جهت گیری روند و شتاب روند نزولی یا صعودی در بازار ارز دیجیتال را تشخیص دهند.

میانگین های متحرک بکار رفته در اندیکاتور مک دی به ترتیب شامل میانگین متحرک 9، 12 و 26 روزه است. اینها پراستفاده ترین زمان ها در اندیکاتور مکدی هستند. با مطالعه این مقاله می آموزید که اندیکاتور MACD چیست و با جزئیات مهم آن آشنا می شوید.

مفهوم کلی اندیکاتور مکدی (MACD) چیست؟

مقدار MACD از تفریق میانگین متحرک نمایی (EMA) 26 دوره ای از میانگین متحرک نمایی 12 دوره ای بصورت خطی حاصل می شود. سپس، با رسم یک EMA 9 روزه تحت عنوان خط سیگنال در بالای خط مکدی، بعنوان محرک سیگنال های خرید و فروش کاربرد دارد. با بالا رفتن مکدی نسبت به خط سیگنال، معامله گر بازار ارز دیجیتال قادر به خرید از بازار ارز دیجیتال است. با پایین تر رفتن مکدی از خط سیگنال، رمزارز را به فروش می رساند.

روش های تحلیل زیادی برای این اندیکاتور وجود دارد. معروف ترین این روش ها عبارتند از:

• روش های متقاطع
• روش واگرایی
• روش اوج/ فرود مکرر

در ادامه این مقاله، با نکات مهم و طرز استفاده از این اندیکاتور آشنا می شوید.

فرمول اندیکاتور مکدی چیست؟

فرمول اندیکاتور مکدی (MACD) ‌به شکل زیر است:

MACD=(12-Period EMA)-(26-Period EMA)

با EMA کوتاه تر، شاهد همگرایی رو به جلو هستیم. اما این EMA از EMA بلندتر فاصله گرفته و نسبت به آن واگرایی پیدا می کند. چنین حالتی سبب نوسان گرفتن MACD حوله نقطه صفر می شود.

EMA را می توان نوعی میانگین متحرک دانست که دارای وزن و اهمیت بیشتری روی آخرین نقاط داده دارد. نوع دیگری از آن را می توان میانگین متحرک نمایی وزن دار نامید که دارای واکنش بیشتری درمقابل تغییرات قیمت ارز دیجیتال است. اما با استفاده از نوع ساده آن یعنی SMA، شاهد وزن یکسانی برای تمامی مشاهدات یک دوره هستیم.

تحلیل تکنیکال روی نمودار مکدی (MACD)

درهنگام بررسی نمودار مکدی برای انجام تحلیل تکنیکال، باید نکات زیر را مدنظر داشت:

• بالاتر بودن EMA 12 دوره ای یا آبی رنگ از EMA 26 دوره ای قرمز، نشان دهنده مثبت بودن مقدار اندیکاتور است. (باتوجه به شکل بعد)
• پایین تر بودن EMA 12 دوره ای یا آبی رنگ از EMA 26 دوره ای قرمز، نشان دهنده منفی بودن مقدار مکدی است.
• فاصله گیری مکدی به هر میزان از بالا یا پایین نسبت به خط Baseline، نشان دهنده تفاوت بیشتر میانگین های متحرک نمایی (EMAها) است.

نمودار زیر چارت قیمت را نشان می دهد. همانگونه که از نمودار مشخص است، دو EMA با MACD (آبی) با یکدیگر مطابقت داشته و Baseline از بالا و پایین توسط مکدی قطع می شود.

اندیکاتور مکدی و سیگنال گاوی و خرسی

مطابق شکل زیر، سیگنال های گاوی و خرسی به شرح زیر قابل مشاهده هستند:

• درصورت قرارگیری MACD بالاتر از صفر، شاهد سیگنال گاوی هستیم و با قرارگیری آن پایین تر از صفر، شاهد سیگنال خرسی هستیم.
• درصورت حرکت مکدی از صفر به سمت بالا، شاهد سیگنال گاوی هستیم. اگر از بالا به سمت صفر واگرایی یا نوسان غلط در RSI حرکت کند، سیگنال خرسی قابل مشاهده است.

سیگنال گاوی و خرسی در مکدی

• درصورت قطع شدن خط سیگنال از پایین توسط خط مکدی و بالا رفتن این خط، شاخص گاوی درنظر گرفته می شود. هرچه این سیگنال قوی تر باشد، از خط صفر پایین تر است.
• درصورت قطع شدن خط سیگنال از بالا توسط خط مکدی و پایین رفتن این خط، شاخص خرسی درنظر گرفته می شود. هرچه این سیگنال قوی تر باشد، از خط صفر بالاتر است.

آشنایی با کاربرد هیستوگرام در اندیکاتور مکدی (MACD) در تحلیل تکنیکال

می توان MACD را با هیستوگرام نمایش داد. این اندیکاتور را می توان بین MACD و خط سیگنال آن رسم کرد. بالاتر بودن مکدی نسبت به خط سیگنال، سبب قرارگیری هیستوگرام بالای Baseline می شود. درصورت قرارگیری مکدی زیر خط سیگنال، هیستوگرام زیر Baseline خواهد بود. معامله گران با استفاده از هیستوگرام می توانند دریابند حرکات گاوی یا Bullish و خرسی یا Bearish در بازار ارز دیجیتال چه زمانی بالا است.

هیستوگرام در MACD

مکدی (MACD) درمقابل اندیکاتور RSI

نشانه های خرید و فروش بیش از حد در قیمت های اخیر بازار ارز دیجیتال توسط RSI سیگنال می شود. به عبارتی، نوسان گیری در ارز دیجیتال توسط سود و زیان های قیمت متوسط اندازه گیری می شود. این نوسان گیری معمولا در یک دوره 14 روزه اندازه گیری شده و دارای عدد متغیر بین 0 تا 100 است.

ارتباطات بین دو EMA توسط MACD اندازه گیری می شود. محاسبه ی تغییر قیمت باتوجه به افت و خیزهای اخیر ارز دیجیتال توسط RSI انجام می شود. این دو باهم بکار می روند و به کامل تر شدن تحلیل تکنیکال در بازار ارز دیجیتال کمک می کنند. هر دوی اینها به اندازه گیری تکانه های بازار کمک می کنند. اما بادرنظر گرفتن فاکتورهای متفاوت، گاهی سیگنال های مخالف هم را نشان می دهند. هرگونه تغییر در روند بازار ارز دیجیتال توسط هر دو اندیکاتور باتوجه به واگرایی نسبت به قیمت پیش بینی می شود.

نقاط ضعف اندیکاتور مکدی (MACD) چیست؟

از مهمترین محدودیت ها و نقاط ضعف اندیکاتور مکدی می توان موارد زیر را نام برد:

• اصلی ترین مشکلات واگرایی مکدی این است که سیگنال بازگشتی احتمالی را نمایش می دهد اما بازگشتی رخ نمی دهد. یعنی مثبت کاذب را سبب می شود.
• قادر نیست تمام بازگشت ها را پیش بینی کند.
• بازگشت های واقعی قادر به پیش بینی قیمت ارزدیجیتال در بازار رمزارز نیستند.
• بازگشت های مثبت کاذب زیادی را می تواند حدس بزند که درنهایی سبب ایجاد مشکل در تحلیل تکنیکال خواهد شد.

در حالتی که قیمت یک طرفه حرکت کند، واگرایی مثبت کاذب رخ می دهد. این مانند زمانی است که یک دامنه یا الگوی مثلثی در یک روند باشد. حرکت MACD از بالاترین مقادیر قبلی خود به سمت صفر ناشی از حرکت یک طرفه یا آهسته قیمت است. این درحالی است که بازگشت واقعی درکار نیست و وجود ندارد.

مکدی (MACD) و تحلیل تکنیکال تقاطع با سقوط مکدی به زیر خط سیگنال، یک سیگنال خرسی قابل مشاهده است و توصیه کننده فروش است. بالعکس، با بالاتر رفتن از خط سیگنال، یک سیگنال گاوی توسط اندیکاتور نمایش داده می شود. این سیگنال نشان می دهد که قیمت رمزارز با افزایش احتمالی مواجه می شود. برخی معامله گران برای تایید تقاطع بالایی مکدی و خط سیگنال منتظر می مانند و پس از آن، به یک موقعیت ورود پیدا می کنند. به عبارتی، موقعیت را زودتر انتخاب نکرده و ضرر نمی کنند.

درصورت پیش رفتن تقاطع ها مطابق با روند غالب، اطمینان بیشتری وجود دارد. درصورتیکه مکدی خط سیگنال خود را از بالا قطع کند، یک سیگنال گاوی تایید می شود. که در این حالت معمولا یک تصحیح کوتاه مدت در روند صعودی طولانی تر را جستجو می کند. با قطع خط سیگنال از پایی توسط مکدی، معامله گران آن را بعنوان تاییدکننده سیگنال خرسی می دانند. قطع شدن خط سیگنال از پایین، زمانی رخ می دهد که یک حرکت کوتاه مدت در روند نزولی طولانی تر رخ دهد.

اندیکاتور مکدی (MACD) و واگرایی

برای بررسی اینکه واگرایی در اندیکاتور مکدی (MACD) چیست، باید به اوج و فرودهای مکدی دقت کرد. بالاتر بودن اوج و فرودهای MACD و فاصله گرفتن آن نسبت به اوج و فرودهای قیمت، نشان دهنده واگرایی است.

واگرایی گاوی در ارز دیجیتال چیست؟

مکدی سبب ایجاد دو فرود افزایشی مطابق با دو فرود واگرایی یا نوسان غلط در RSI کاهشی قیمت می شود. با این سیگنال گاوی معتبر، روند طولانی مدت بازار ارز دیجیتال به شکلی مثبت نشان داده می شود. معامله گران با استفاده از روشی در تحلیل تکنیکال می توانند بدنبال واگرایی گاوی در روند طولانی مدت منفی باشند. زیرا سیگنال احتمالی تغییر روند در این حالت قابل مشاهده است. اما نمی توان خیلی به این روش اطمینان داشت.

واگرایی خرسی در ارز دیجیتال چیست؟

زمانی که مکدی سبب ایجاد دو اوج کاهشی مطابق با دو اوج افزایشی قیمت ارز دیجیتال شود، شاهد پیدایش سیگنال واگریی خرسی هستیم. واگرایی خرسی در روند طولانی مدت خرسی، ادامه دار بودن روند را نشان می دهد. برخی معامله گران در جستجوی واگرایی های خرسی در روندهای طولانی مدت گاوی هستند. زیرا تصور می کنند بازار ارز دیجیتال روند ضعیفی را طی می کند. اما چنین روشی به اندازه سیگنال واگرایی خرسی در روند خرسی نخواهد بود.

اوج/ فرود مکرر در اندیکاتور مکدی

افزایش و کاهش مکرر MACD نشان دهنده خرید و فروش بیش از حد در بازار ارز دیجیتال است. این حالت زمانی رخ می دهد که MA دارای دوره کوتاه تری باشد و از MA بلند مدت فاصله بگیرد. در چنین حالتی بازار ارز دیجیتال خیلی زود به روند عادی خود باز می گردد. معامله گران این حالت در تحلیل تکنیکال را با سایر اندیکاتورها همچون RSI ترکیب می کنند. با این کار، خرید و فروش بیش از حد ارز دیجیتال تایید می شود.

اوج/ فرود مکرر در اندیکاتور مکدی

نتیجه گیری

در این مقاله آموخیتم اندیکاتور مکدی (MACD) چیست. این اندیکاتور بعنوان شاخص میانگین متحرک واگرا و یک مومنتوم اسیلاتور محسوب می شود. در درجه اول برای تحلیل تکنیکال روند بازار ارز دیجیتال از آن استفاده می شود. این اندیکاتور گرچه یک اسیلاتور محسوب می شود اما به منظور شناسایی بازار خرید و فروش بیش از حد قابل استفاده نیست. دو خط متقاطع بر روی نموداردیده می شود که بدون محدودیت درحال نوسان هستند. این دو خط متقاطع سبب ایجاد سیگنال های مشابه دو سیستم میانگین متحرک می شوند. با ترکیب این دو خط با شاخص RSI می توان بازده بیشتری را در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال شاهد بود. امیدواریم بتوانید با استفاده از اندیکاتور مکدی (MACD) تجربیات مفید و سازنده ای بدست آورید.

بیت‌کوین: آیا اولین کندل سبز سال 2022 می‌تواند ضررهای اخیر را جبران کند؟

با توجه به اینکه بیت کوین هنوز در مرز 47188 دلار قرار دارد، اولین کندل سبز در 2 ژانویه ساخته می شود – در اینجا آنچه باید از پادشاه کوین‌ها در آینده انتظار داشت،آورده شده است.

کجا ایستاده ایم؟

قیمت بیت کوین در بیشترروزهای ماه گذشته بین 46000 تا 52000 دلار بوده است. قیمت آن 30 درصد از بالاترین قیمت خود یعنی 69000 دلار کاهش یافت. علیرغم انقضای قراردادهای آپشن 6.1 میلیارد دلاری پایان سال ، روند صعودی و نزولی به همان اندازه متعادل بود. طبق داده ها، 42 گاو و 42 خرس در 7 روز گذشته حضور داشتند.

قابل توجه است که روند BTC در سال 2022 همچنان در کوتاه مدت نزولی و در بلند مدت در منطقه خنثی صعودی قرار داشته است. با این حال، این یکی از آرام ترین آغاز سال برای کوین برتر بود زیرا روند صعودی در حال کاهش بود.

پس از گیر افتادن در حدود 47000 دلار، یک پامپ ناگهانی قیمت بیت‌کوین را به بالای 48500 دلار در 31 دسامبر رساند. اما قیمت سریعا کاهش یافت و در اولین روز سال 2022 به 46208 دلار رسید. قیمت همچنان متزلزل به نظر می رسد، اما با حجم اجتماعی و احساسات مثبت که احتمال افزایش رابه‌وجود می‌آورد.

احساسات اجتماعی BTC در زمان انتشار در سطح پایین همیشگی قرار داشت. و همین روند اغلب در گذشته باعث افزایش قیمت کوین‌های برتر شده است.

نگاهی به گذشته

در سال 2021، خرده‌فروشی در طول سال بسیار اتفاق افتاد. در همین حال، موسسات و نهنگ‌ها ارزها را در قیمت‌های اوت-سپتامبر خریدند و در ماه نوامبر تا دسامبر فروختند. و اکنون به نظر می رسد که آنها به سمت منطقه خرید در ژانویه 2022 حرکت می‌کنند.

در یک بازه زمانی یک ماهه، بیت کوین چندان خوب به نظر نمی رسید، الگوی نزولی Double Top به همراه واگرایی RSI نزولی در نمودارها دیده می شد. در حالی که ساختار بازار بزرگ‌تر همچنان صعودی است، تا زمانی که بیت‌کوین بالای 35 هزار دلار باقی بماند، می‌توانیم با توجه به واگرایی مخفی یا سیگنال صعودی مخفی RSI، منتظر افزایش قیمت باشیم.

خب، بعدش چی؟

از نظر قیمت، روند صعودی خنثی با میانگین متحرک 30 روزه و 7 روزه مطابقت دارد، در حالی که میانگین متحرک 100 هفته ای با سطح نزولی هماهنگ به نظر می رسد. نت فلو صرافی‌ها سال 2021 را، در نوسان حدود 5 هزار بیت کوین گذرانده است، در حالی واگرایی یا نوسان غلط در RSI که در هفته گذشته یک چرخش دیگر از خالص جریان خروجی به خالص جریان ورودی (نت‌فلو) مشاهده شد.

نت‌فلو به صرافی‌ها از 22 تا 28 دسامبر افزایش یافته است. علاوه بر این، جریان خالص مبادلات عظیمی نیز مشاهده شد. این یک علامت نزولی در کوتاه مدت است که منجر به لرزش و کاهش 12 درصدی قیمت شده است. در زمان نوشتن این مقاله، این متریک مقادیر منفی را نشان می‌دهد که نشان دهنده انباشت کوتاه مدت در طول نوسان قیمت است.

در کوتاه مدت، تماشای جریان های شبکه برای تعیین اینکه آیا روند نزولی یا صعودی می شود، بسیار مهم است. جدای از آن، انقضای بیش از 20 هزار قرارداد آپشن تعیین شده برای 7 ژانویه می تواند مسیر آینده دارایی را تعیین کند.

بررسی شاخص (MACD) یا میانگین متحرک همگرایی و واگرایی

سنا نجفیان شنبه 21 تیر 1399

ابتدا باید به تعریف واژه مومنتوم (Momentum) بپردازیم. معنای دیگر (Momentum)، تکانه است. برای روشن‌تر شدن بحث فرض کنید که برفی به شکل بهمن از کوه پایین می‌آید، هر چه که بهمن پایین‌تر بیاید، سرعت آن بیشتر و متوقف‌ کردن آن سخت‌تر می‌شود. به عبارتی، مومنتوم آن بیشتر شده است.

پس اگر بگویند قیمت ارز دیجیتالی در حال افزایش است و مومنتوم زیادی هم دارد، یعنی اینکه نه تنها رشد زیاد است، بلکه به نظر می‌رسد که با شدت و استحکام بیشتری هم رشد می‌کند و به این سادگی متوقف نخواهد شد. همین مسئله راجع به سقوط قیمت ارز دیجیتال هم وجود دارد.

شاخص (MACD) یا (Moving Average Convergence Divergence) یا میانگین متحرک همگرایی و واگرایی، بر همین اساس تعریف می‌شود.

شاخص (MACD) چیست؟

شاخص (MACD) یک شاخص نوسانی است که به طور گسترده توسط تحلیل‌گران تکنیکال استفاده می‌شود. این شاخص از نوع نمایان‌ کننده روندها (Trend-Following) است که با بکار بردن شاخص میانگین متحرک، مومنتوم یک سهام، ارز دیجیتال و یا هر دارایی قابل معامله دیگر را مشخص می‌کند.

قبل از بررسی دقیق (MACD)، پیشنهاد می‌کنیم که حتماً مقالات میانگین متحرک و نمایی را در سایت مطالعه نمایید.

حال فرض کنید که در مورد قیمت یک ارز دیجیتال یا در مورد قیمت طلا یا قیمت، در هر بازار رقابتی دیگر، میانگین متحرک نمایی ۱۲ روزه را حساب کرده باشیم و همینطور میانگین متحرک نمایی ۲۶ روزه را هم حساب کرده باشیم. اکنون مشاهده کنیم که میانگین متحرک نمایی ۱۲ روزه از میانگین متحرک نمایی ۲۶ کمتر است. چه نتیجه ای می‌گیریم؟

ساده است. سطح عمومی قیمت در دوازده روز اخیر نسبت به بیست و شش روز اخیر پایین‌تر بوده است. حتی اگر مشخصاً در دو یا سه روز اخیر، روند آن افزایشی بوده باشد و در ظاهر به ما این حس را بدهد که اوضاع خیلی هم بد نیست.

تعریف زیر یکی از رایج‌ترین شکل‌های تعریف (MACD) است.

• MACD = EMA۱۲ – EMA۲۶

اگر (MACD) مثبت باشد، یعنی اینکه در کوتاه مدت (دوازده روز اخیر) به نسبت میان مدت (بیست و شش روز اخیر) اوضاع بهتر بوده و قیمت این ارز رو به رشد بوده است.

حالا اگر خود (MACD) علاوه بر مثبت بودن، روند افزایشی هم داشته باشد، یعنی اینکه مومنتوم هم به وجود آمده و نه تنها اوضاع مثبت است، بلکه این روند مثبت رو به شتاب گرفتن هم است.

برای دقیق شدن (MACD)، وقتی (MACD) را حساب می‌کنند، میانگین متحرک نمایی خود (MACD) را هم در یک بازه زمانی کوتاهتر حساب می‌کنند (بازه زمانی ۹ دوره ای)، به این کار محاسبه خط سینگال می‌گویند:

• MACD۱۲,۲۶ = EMA۱۲ – EMA۲۶
• (Signal = EMA(MACD۱۲,۲۶

تنظیمات (MACD)

همانطور که در بالا ذکر شد، تنظیمات پیش‌فرض در این خط عبارت اند از: MACD(۱۲,۲۶,۹). با این وجود بسیاری از تحلیل‌گران دوره ها را تغییر می‌دهند تا به شاخص حساس‌تری دست یابند.

برای مثال (MACD(۵,۳۵,۵ یکی از این شاخص‌ها است که برای بازارهای سنتی مالی استفاده می‌شود و دارای بازه زمانی گسترده‌تری مانند هفته و ماه هستند.

این نکته را توجه کنید که در بازارهایی مثل ارزهای دیجیتال که نوسانات بسیار زیاد است، افزایش حساسیت شاخص (MACD) ریسکی است و باعث می‌شود تا سیگنال‌های غلط به ما بدهند و با اطلاعات غلط ما را گمراه کند.

چگونه نمودار (MACD) را بخوانیم؟

همانطور که از اسم شاخص مشخص است، این شاخص ارتباط بین دو خط را نشان می‌دهد که در بالا به آن اشاره شده‌ است. وقتی که این دو خط از یکدیگر فاصله می‌گیرند به آن واگرایی یا (Divergent) و در صورتی که به یکدیگر نزدیک شوند، به آن همگرایی یا (Convergent) می‌گویند.

سیگنال مرتبطی که این خط به ما می‌دهد، زمانی رخ می‌دهد که این خط از خط اصلی (خط صفر) بالاتر باشد و یا پایین‌تر و یا به شکلی دیگر می‌توان گفت که مثبت یا منفی باشد.

همچنین تقاطع خط (MACD) با خط (Signal) نیز نشان‌ دهنده حالت بازگشت بازار یا نقاط ورود و خروج است که در ادامه هر یک از آن ها را توضیح می‌دهیم.

این نکته را توجه داشته باشید که برخورد خط (MACD) با خط صفر یا خط (Signal) همیشه سیگنال های درستی را به ما نمی‌دهند، مخصوصاً در بازارهایی مانند رمزارزها که دارای نوسانات بسیار زیادی است. بنابراین، برای تحلیل‌های خود به طور خاص به این شاخص اتکا نکنید.

تقاطع با خط اصلی یا همان صفر

برخورد خط (MACD) با سایر خط اصلی ممکن است از حرکت منفی به مثبت این خط یا از حرکت مثبت به منفی اتفاق بیفتد. اگر (MACD) در ناحیه مثبت باشد، نشان دهنده ی یک مومنتوم قوی برای رشد است و اگر در قسمت منفی باشد، نشان‌دهنده یک مومنتوم قوی برای کاهش قیمت است.

تقاطع با خط سیگنال

وقتی که خط (MACD) از بالای خط سیگنال عبور می‌کند، معامله‌گران این عبور را به معنی فرصتی برای خرید ارز دیجیتال می‌دادند و در طرفی دیگر، در صورت عبور از پایین آن، نشان دهنده فرصتی برای خروج و یا فروش ارز دیجیتال است.

در حالی که برخورد با خط سیگنال می‌تواند بسیار کمک‌ کننده باشد، ولی گاهی اوقات نمی‌توان به آن اتکا کرد. برای مثال توجه کنید که اگر خط (MACD) بالای خط سیگنال باشد ولی هنوز در زیر خط اصلی (منفی) قرار داشته باشد، نشان‌ دهنده این است که هنوز بازار خرسی است و بهتر است هنوز به بازار ورود نکنید.

برعکس آن نیز صادق است، یعنی اینکه خط (MACD) پایین خط سیگنال است ولی همچنان در ناحیه مثبت قرار دارد و بهتر است که برای فروش ارز دیجیتال دست نگه داریم.

واگرایی خط (MACD) و قیمت

گاهی اوقات ممکن است نمودار قیمتی با نمودار (MACD) به ما سیگنال های ارزشمندی را بدهند. برای مثال، اگر نمودار قیمتی بیشترین قیمت دوره‌ی خود را بزند ولی نمودار (MACD) از بیشترین مقدار آن دوره، سقف کمتری را بزند (در نگاه کلی نزولی باشد) یا به اصطلاح آن Lower High را بزند، نشان از این است که باوجود رشد قیمتی نمی‌توان انتظار بازار رو به رشد را داشت، چرا که فشار خرید مانند قبل نیست و در حال کاهش است. واگرایی مطرح شده غالباً به معنی فرصت فروش شناخته شده و سیگنال فروش می‌دهد.

برعکس تمام تحلیل‌های بالا برای نیز صادق است، یعنی زمانی که قیمت در حال کاهش است ولی (MACD) در حال زدن بیشترین مقدار خود در دوره ی مورد بررسی است؛ این نشان‌ دهنده موقعیت ورود به بازار است.

صحبت پایانی

وفتی که در فضای تحلیل تکنیکال صحبت می‌کنیم، شاخص (MACD) یکی از مورد استفاده‌ترین ابزارهای موجود است و نه فقط برای اینکه استفاده از آن بسیار راحت است، بلکه برای تشخیص تمایلات بازار و مومنتوم بسیار مفید و کارا عمل می‌کند. همانطور که ذکر شد، بهتر است این شاخص را به همراه شاخص های دیگری مانند RSI و غیره استفاده کنید.

بیت‌کوین: آیا اولین کندل سبز سال 2022 می‌تواند ضررهای اخیر را جبران کند؟

با توجه به اینکه بیت کوین هنوز در مرز 47188 دلار قرار دارد، اولین کندل سبز در 2 ژانویه ساخته می شود – در اینجا آنچه باید از پادشاه کوین‌ها در آینده انتظار داشت،آورده شده است.

کجا ایستاده ایم؟

قیمت بیت کوین در بیشترروزهای ماه گذشته بین 46000 تا 52000 دلار بوده است. قیمت آن 30 درصد از بالاترین قیمت خود یعنی 69000 دلار کاهش یافت. علیرغم انقضای قراردادهای آپشن 6.1 میلیارد دلاری پایان سال ، روند صعودی و نزولی به همان اندازه متعادل بود. طبق داده ها، 42 گاو و 42 خرس در 7 روز گذشته حضور داشتند.

قابل توجه است که روند BTC در سال 2022 همچنان در کوتاه مدت نزولی و در بلند مدت در منطقه خنثی صعودی قرار داشته است. با این حال، این یکی از آرام ترین آغاز سال برای کوین برتر بود زیرا روند صعودی در حال کاهش بود.

پس از گیر افتادن در حدود 47000 دلار، یک پامپ ناگهانی قیمت بیت‌کوین را به بالای 48500 دلار در 31 دسامبر رساند. اما قیمت سریعا کاهش یافت و در اولین روز سال 2022 به 46208 دلار رسید. قیمت همچنان متزلزل به نظر می رسد، اما با حجم اجتماعی و احساسات مثبت که احتمال افزایش رابه‌وجود می‌آورد.

احساسات اجتماعی BTC در زمان انتشار در سطح پایین همیشگی قرار داشت. و همین روند اغلب در گذشته باعث افزایش قیمت کوین‌های برتر شده است.

نگاهی به گذشته

در سال 2021، خرده‌فروشی در طول سال بسیار اتفاق افتاد. در همین حال، موسسات و نهنگ‌ها ارزها را در قیمت‌های اوت-سپتامبر خریدند و در ماه نوامبر تا دسامبر فروختند. و اکنون به نظر می رسد که آنها به سمت منطقه خرید در ژانویه 2022 حرکت می‌کنند.

در یک بازه زمانی یک ماهه، بیت کوین چندان خوب به نظر نمی رسید، الگوی نزولی Double Top به همراه واگرایی RSI نزولی در نمودارها دیده می شد. در حالی که ساختار بازار بزرگ‌تر همچنان صعودی است، تا زمانی که بیت‌کوین بالای 35 هزار دلار باقی بماند، می‌توانیم با توجه به واگرایی مخفی یا سیگنال صعودی مخفی RSI، منتظر افزایش قیمت باشیم.

خب، بعدش چی؟

از نظر قیمت، روند صعودی خنثی با میانگین متحرک 30 روزه و 7 روزه مطابقت دارد، در حالی که میانگین متحرک 100 هفته ای با سطح نزولی هماهنگ به نظر می رسد. نت فلو صرافی‌ها سال 2021 را، در نوسان حدود 5 هزار بیت کوین گذرانده است، در حالی که در هفته گذشته یک چرخش دیگر از خالص جریان خروجی به خالص جریان ورودی (نت‌فلو) مشاهده شد.

نت‌فلو به صرافی‌ها از 22 تا 28 دسامبر افزایش یافته است. علاوه بر این، جریان خالص مبادلات عظیمی نیز مشاهده شد. این یک علامت نزولی در کوتاه مدت است که منجر به لرزش و کاهش 12 درصدی قیمت شده است. در زمان نوشتن این مقاله، این متریک مقادیر منفی را نشان می‌دهد که نشان دهنده انباشت کوتاه مدت در طول نوسان قیمت است.

در کوتاه مدت، تماشای جریان های شبکه برای تعیین اینکه آیا روند نزولی یا صعودی می شود، بسیار مهم است. جدای از آن، انقضای بیش از 20 هزار قرارداد آپشن تعیین شده برای 7 ژانویه می تواند مسیر آینده دارایی را تعیین کند.