بهترین صندوق های قابل معامله در بورس کدامند؟ + برسی مزایا و سود ETF
یکی از روش های پر طرفدار سرمایه گذاری صندوق های سرمایه گذاری، صندوق های سرمایه گذاری مشترک نیز می باشد که ریسک آن برای افراد معقول بوده و می توان به صورت بلند مدت بازدهی معقولی را انتظار داشت و صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله یا EFT یکی از آن ها به شمار می رود. در این مقاله به این صندوق ها در بورس و چگونگی آن گفته می شود خواهیم پرداخت.
صندوق های قابل معامله در بورس
هدف از تشکیل صندوق های سرمایه گذاری مشترک مدیریت حرفه ای وجوه و کسب بازدهی مناسب با تجمیع سرمایه ها و سرمایه گذاری در اوراق بهادار می باشد و عملکرد این صندوق ها به نحوه مدیریت و دارایی ها بستگی مستقیمی نیز دارد.
صندوق های قابل معامله بورس، صندوق هایی هستند که به منظور بازدهی برابر با بازدهی یک شاخص یا دارایی معین از طریق سرمایه گذاری بر روی تمام و یا قسمتی از اوراق بهادار تشکیل دهنده آن شاخص یا خرید دارایی موردنظر به شما می رود. سهام این صندوق ها در بورس پذیرفته شده و در طول روز به خرید و فروش می رسد.
صندوق های قابل معامله چیست؟
در بورس نوعی از صندوق های سرمایه گذاری مشترک وجود دارد که به آن صندوق معامله گفته می شود و سهام آن همچون سهام شرکت های عمومی در بورس اوراق بهادار معامله می شود و زمینه بازده یک شاخص معین را به وجود خواهد آورد. سرمایه گذاری در اوراق بهادار از جمله فعالیت اصلی این صندوق ها به شمار می رود و عملکرد هر صندوق پربازدهترین صندوق سهامی بازار به عملکرد دارایی پشتوانه آن بستگی خواهد داشت.
نحوه و روند سرمایه گذاری در این صندوق ها به این صورت است که صندوق دارایی های اساسی که در اختیار تامین کننده قرار دارد یک صندوق از انواع سهام های مختلف را ایجاد کرده سپس سهام صندوق ها را به آن دسته از افرادی که قصد سرمایه گذاری دارند می فروشد و سرمایه گذار سهمی را از آن سبد خریداری می کند. در ETF هم خریدار و هم فروشنده همچون یک سهام می توانند در جهت معامله در طول روز اقدام کنند. در واقع سرمایه گذار با خرید واحد های ETF دارایی های خود را در صندوقی سرمایه گذاری کرده و با کمک یک تیم متخصص و کاربلد تلاش می کند تا با تشکیل پر تفویی از سهام و همچنین انواع اوراق بهادر، به سود قابل توجهی دست پیدا کند.
تاریخچه صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله
اگر نگاهی به تاریخچه صندوق های سرمایه گذاری بیاندازید قطعا متوجه این موضوع خواهید شد که پربازدهترین صندوق سهامی بازار این دست از صندوق های سرمایه گذاری در بازارهای سرمایه متنوع امروزی به این دلیل ایجاد شده اند تا سرمایه گذاری هدفمندی را پیش رو داشته باشید به خصوص برای آن دسته از افراد غیر حرفه ای و مبتدی که سعی دارند با سرمایه گذاری خوب و درست آینده درخشانی را برای دارایی های خود رقم بزنند.
با نگاهی به گذشته و درست زمانی که شاخص داوجونز با زیان 22.61 درصدی مواجه شد و به سرمایه گذاران در بورس پانصد میلیارد دلار ضرر وارد کرد به عبارتی در تاریخ ۱۹۸۷ صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله پا به این عرصه گذاشت و با ظهور آن نیز حرکتی هوشمندانه در جهان سرمایه رقم خورد.
پس از گذشت شش سال و در تاریخ ۱۹۹۳ صندوق های ETF در بسیاری از کشورهای جهان شروع به کار کرده و فعالیت اصلی خود را با طلا آغاز نمودند، اما در کشور ما ایران فعالیت این صندوق های سرمایه گذاری در سال ۱۳۹۲ و در مهر ماه شکل گرفت و این گونه بود که صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله ETF فعالیت خود را با کمک ارکان و متخصصان این حوزه در کشور ایران آغاز کردند.
انواع صندوق های قابل معامله در بورس
ETF یا به عبارتی همان صندوق قابل معامله در بورس از انواع متنوعی برخوردار است و انواع مختلفی پربازدهترین صندوق سهامی بازار از آن در بازارهای مالی دنیا موجود است در کشور ایران نیز این صندوق ها در بازار سرمایه موجودند و سرمایه گذار با انتخاب نوع ETF می تواند اقدام به سرمایه گذاری کند در ادامه شما را با نمونه ای از این صندوق ها در بازار بورس آشنا خواهیم کرد:
صندوق سهام:
همان طور که از نام این صندوق مشخص است از تعداد مختلفی سهم تشکیل شده است سرمایه گذاری در این صندوق به این صورت است که شرکت مربوطه اصل پول شما را ضمانت خواهد کرد و تنها ضامن زیان صندوق خواهد بود البته همه صندوق های سهام این گونه نبوده و برخی از آن ها به این صورت است که شخص سرمایه گذار هم در سود و هم در ضرر شریک می باشد.
صندوق با درآمد ثابت:
نحوه کار این صندوق های قابل معامله در بورس به این صورت خواهد بود که میزان و رشد در آن مشخص است به این معنا که شخص سرمایه گذار اگر یک واحد از صندوق ها را خریداری نماید به مقدار مشخصی درآمد کسب می کند و اگر در مدت زمان کمی آن را نزد خود نگه دارد از میزان بازدهی کمی در طول سال بهره مند می شود این صندوق علاوه بر اصل پول ضامن سود شما نیز خواهد بود.
صندوق مختلط:
نحوه کار این صندوق مخلوطی از دو حالت صندوق های سهام و صندوق با درآمد ثابت می باشد به عبارتی چهل درصد از دارایی این صندوق را اوراق با درآمد ثابت، حداقل چهل درصد آن را سهام و مابقی را از بین سهام یا اوراق انتخاب می کنند.
صندوق های قابل معامله ETF
Exchange Traded Fund یا به عبارتی صندوق ETF نوعی از صندوق های سرمایه گذاری به شمار می رود که واحد های آن در طول روز معامله می شود و از دارایی متنوعی نیز تشکیل شده است. این صندوق ها ساختاری مشابه با صندوق های سرمایه گذاری مشترک دارند اما برخلاف آن در پایان روز و پس از محاسبه NAV می توانید یک یا چند واحد از یک صندوق ETF را خرید و فروش نمایید.
سرمایه گذاران می توانند در طول روز به خرید و فروش آن بپردازند و از مزایای نقد شوندگی سریع تر بهره مند بشوند. این صندوق ها دارای محدودیت نیز می باشند. از جمله برنامه های مهم دولت در جهت پیشروی در بازار سهام پذیره نویسی صندوق های قابل معامله ETF به بورس می باشد.
صندوق های سرمایه گذاری معامله برای اولین بار در سال هزار و نهصد و نود و سه وارد بازار شدند و تا به امروز محبوبیت فراوانی را در بین مردم به دست آورده اند به گونه ای که امروزه یکی از محبوب ترین راه های سرمایه گذاری به شمار می روند زیرا به سرمایه گذاران این اجازه را می دهند تا اوراق بهادار متنوعی را بخرند به صورتی که با معاملات درگیری زیادی نداشته باشند و سرمایه بسیاری را صرف نکنند.
مهم ترین تفاوت صندوق های ETF با صندوق های سرمایه گذاری مشترک می توان به مواردی چون محاسبه لحظه ای ارزش خالص دارایی ها، سهولت و سادگی در سرمایه گذاری، ارزان بودن نسبت به سایر صندوق ها و عدم پرداخت مالیات در خرید و فروش اشاره کرد. برای خرید صندوق های قابل معامله در بورس افراد باید کد بورسی فعال نیز داشته باشند جهت دریافت کد بورسی باید به سایت مراجعه کرد.
مزایای صندوق های سرمایه گذاری
صندوق های قابل معامله به این دلیل ایجاد شده اند تا فرد سرمایه گذار دارایی های خود را به گونه ای هدفمند سرمایه گذاری کند و بتواند از این طریق سود خوبی را کسب کند. این صندوق ها از مزایای بسیاری برخوردارند که در ادامه برخی از آن ها را برای شما ذکر خواهیم کرد:
- یکی از ویژگی هایی که این صندوق ها دارند تنوع در سرمایه گذاری می باشد به این منظور شخصی که قصد سرمایه گذاری در این صندوق ها را دارد تنها به خرید یک نوع از دارایی ها بسنده نکرده و می تواند از خرید سهام شرکت های مختلف و تنوع در صندوق ها بهره مند شود.
- خوب است بدانید که صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله ETF در بورس به صورت آنلاین فعالیت کرده و شخص سرمایه گذار به راحتی قادر خواهد بود در طی ساعات کاری بازار بورس در جهت خرید، فروش، ابطال و یا صدور واحد های سرمایه گذاری در این صندوق ها اقدام کند.
- از دیگر ویژگی های این صندوق ها این است که دیگر نیازی نیست همچون سایر صندوق های غیر قابل معامله مدت زمان زیادی را صرف کنید تا ارزش خالص دارایی اعلام شود چرا که در صندوق های قابل معامله خالص ارزش دارایی ها یا به عبارتی NAV هر دو دقیقه یک بار به صورت شفاف به روز رسانی شده و در سایت رسمی صندوق مربوطه اعلام می شود و سرمایه گذار به راحتی از اخبار آن مطلع می شود.
- شخص سرمایه گذار با اندک سرمایه خود قادر خواهد بود در این صندوق ها سرمایه گذاری کند. چرا که صندوق های قابل معامله از هزینه کمی برخوردار می باشند.
از دیگر مزایای صندوق های سرمایه گذاری می توان به مواردی همچون سادگی، سرعت و سهولت در معامله، خرید و فروش آنلاین واحدها، تخصصیص بهینه دارایی ها، افزایش نقد شوندگی و معافیت مالیاتی معاملات واحدها و … نیز اشاره کرد.
صندوق های قابل معامله واسطه گری مالی یکم اولین صندوق ETF دولتی می باشد که پذیره نویسی شده است و نماد بورس آن دارا یکم می باشد. سیاست های دولت در رابطه با واگذاری سهام شرکت های دولتی به مردم باعث ایجاد صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله واسطه گری مالی یکم در جهت واگذاری سهام متعلق به دولت از سهام بانک های ملت، تجارت، صادرات به افراد حقیقی نیز شده است.
معایب صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله
اگر چه این صندوق های سرمایه گذاری از مزایای فراوانی برخوردارند و ماهیت آنها به گونه ای است که خرید و فروش در آن ها به صورت آنی و اختیاری است و شخص سرمایه گذار در هر روز کاری می تواند در این صندوق ها به انجام معامله بپردازد اما برای برخی از افراد ممکن است معایبی را به همراه داشته باشد. در میان برخی از سرمایه گذاران آن دسته از افرادی که به تازگی وارد این عرصه شده اند با مشاهده نوسان قیمت ها دچار هیجانات شده و ممکن است با تصمیم گیری های نادرست خود دچار ضررهای احتمالی شوند.
یکی از موارد مهمی که برای سرمایه گذاری در صندوق ها باید مد نظر قرار داد میزان ریسک پذیری و میزان توجه به درصد های صندوق مورد نظر است. بهتر است قبل از آن که اقدام به سرمایه گذاری کنید به شاخص های صندوق های مورد نظر خود در طی ماه ها و سال های گذشته توجه داشته باشید تا بتوان از این طریق شاخصه مناسبی را برای بازدهی صندوق ها در نظر گرفت.
صندوق های قابل معامله طلا
صندوق های قابل معامله طلا یا به عبارتی ETF طلا در واقع صندوق هایی هستند که هدفشان تمرکز به خرید و فروش طلا در بورس کالا می باشد. در بازارهای امروزی به جای خرید سهم های پر ریسک موجود در بازار می توانید واحدهای سرمایه گذاری صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله طلا را بخرید و در صورت نیاز و در هر زمان دلخواه مجددا آن را به ریال تبدیل کرده و وارد بازار سهام بشوید. با استفاده از صندوق های سرمایه گذاری طلا در واقع ریسک ابتلای فیزیکی به حداقل ممکن می رسد و مشکلات ناشی از خرید و ریسک ها نیز رفع می شود.
صندوق های قابل معامله کارگزاری آگاه
صندوق های سرمایه گذاری بر مبنای چگونگی انجام معامله به دو دسته تقسیم می شوند: نوع اول آن که بر مبنای صدور و ابطال می باشد و به صندوق سرمایه گذاری مشترک آگاه می توان اشاره کرد و نوع دوم صندوق های قابل معامله می باشند که همانند سهام خرید و فروش در بورس می باشند و برای انجام معامله باید کد بورسی دریافت کرد.
این صندوق که با نماد آگاس معرفی شده اند در سال هزار و سیصد و نود و چهار با اخذ مجوز از سازمان بورس فعالیت خود را آغاز کرده و در این صندوق ها قابلیت خرید و فروش روزانه بر خط را در بورس اوراق دارا می باشند و دارایی های آن عمدتا شامل سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس است.
بهترین صندوق های قابل معامله
برای کسانی که می خواهند به تازگی وارد بورس بشوند و امکان تحلیل بهترین انتخاب را برای انتخاب بهترین گزینه خرید سهم را ندارند صندوق های سرمایه گذاری بهترین گزینه به شمار می روند و بهتر آن است که به جای سرمایه گذاری های پر ریسک به سراغ این صندوق ها بروند. معمولا صندوق هایی که دارای درآمد ثابت می باشند ریسک کمی دارند.
سود صندوق هایی که در بورس هستند به طور چشم گیری بالا است ولی این سود همیشگی نمی باشد و با نزولی شدن روند بورس بازدهی منفی این صندوق ها را مشاهده خواهید کرد. در بین صندوق های سهامی ETF و قابل معامله در یک سال گذشته از بهترین صندوق های قابل معامله در بورس سپهر کاریزما بهترین عملکرد را داشته و پس از آن به صندوق سرمایه گذاری هستی بخش آگاه و همچنین به صندوق تجارت شاخص کاردان نیز می توان اشاره کرد.
در خرداد ماه سال هزار و سیصد و نود و نه در جهت بازدهی صندوق های قابل معامله، صندوق های آرمان سپهر آشنا، افق ملت و پارند پایدار سپهر برترین و پربازده ترین سرمایه گذاری ETF معرفی شدند.
نحوه تشخیص بهترین صندوق سرمایه گذاری چگونه است؟
اگر قصد سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری در بازار را دارید خوب است بدانید که با استفاده از عوامل مختلفی قادر خواهید بود در میان صندوق های موجود بهترین آن ها را جهت سرمایه گذاری انتخاب نمایید در ادامه برخی از این موارد را برای شما ذکر خواهیم کرد:
میزان اعتبار و شهرت صندوق سرمایه گذاری:
مدیر صندوق نقش بسیار مهمی را در نحوه عملکرد صندوق در بازار ایفا می کند چرا که عمده تصمیمات مهم در این صندوقها بر عهده شخص مدیر است یک مدیر با تجربه و کاربلد به بهترین شکل دارایی های صندوق را در سبد سرمایه گذاری به کار می گیرد به گونه ای که حداقل ریسک را به همراه داشته باشد و با بازدهی خوبی همراه باشد این نوع عملکرد کارنامه درخشانی را برای صندوق مورد نظر در پی خواهد داشت و به میزان اعتبار و شهرت آن افزوده می شود.
ارزیابی سوابق صندوق سرمایه گذاری:
از دیگر مواردی که قبل از ورود و سرمایه گذاری در صندوق موردنظر باید به آن توجه کرد بررسی و ارزیابی سوابق آن صندوق است به این صورت که با اطلاعاتی که از گذشته صندوق در دست دارید و همچنین بررسی نمودار های گذشته آن، اقدام به تحلیل یا ارزیابی کرده و در صورتی که شیب صندوق موردنظر به صورت متعادل و متناسب بود آنگاه می توان آن صندوق را گزینه مناسبی برای سرمایه گذاری برشمرد.
مقایسه صندوق های سرمایه گذاری:
پس از تحقیق و بررسی مواردی چون میزان اعتبار و شهرت و همچنین ارزیابی سوابق صندوق باید از میان صندوق های سرمایه گذاری مورد نظر خود به مقایسه پرداخت و بهترین آن صندوق را در جهت سرمایه گذاری انتخاب کرد.
نحوه سرمایه گذاری در صندوق های قابل معامله
اگر شما نیز از افرادی می باشید که به تازگی تصمیم گرفته اید در جهت سرمایه گذاری در صندوق های قابل معامله اقدام کنید باید بدانید که در مرحله نخست باید کد بورسی خود را از سامانه سجام دریافت نمایید، سپس نگاهی به کارنامه صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله بیاندازید تا میزان بازدهی آن ها را بررسی و عملکرد آن ها را با یک دیگر مقایسه کنید، آنگاه پس از انجام تحقیقات لازم در جهت ثبت نام و سرمایه گذاری در یکی از صندوق های مورد نظر خود اقدام نمایید.
سود صندوق های قابل معامله
هدف از تشکیل این صندوق ها و موارد مشابه بهره مندی از سود بازار سرمایه می باشد. ارزش سهام موجود در این صندوق ها با تغییرات خود می تواند منجرب افزایش یا کاهش ارزش واحدهای صندوق می شود. هر چند تلاش می شود تا با سرمایه گذاری در این صندوق ها حداکثر سود ممکن حاصل بشود.
سرمایه گذاری در این صندوق ها دارای سود تضمینی نمی باشد و سود احتمالی شامل مواردی چون واریز سود سالانه ناشی از عملکرد سهام شرکت های موجود، سود حاصل از سرمایه گذاری منابع صندوق به صورت سرمایه گذاری، افزایش قیمت سهام موجود در صندوق می باشد.
فعالان ETF در کشور
در حال حاضر بیست و نه ETF در کشور نیز در حال فعالیت می باشند که از میان آن ها دوازده عدد درآمد ثابت، هشت عدد سهامی، چهار عدد طلا، سه عدد مختلط و دو عدد نیز شاخص می باشند. برای آگاهی از لیست صندوق های سرمایه گذاری در بورس می توان به سایت بورس و اوراق بهادار نیز مراجعه کرد.
سوالات متداول
- تفاوت صندوق های ETF را با دیگر صندوق های سرمایه گذاری مشترک در چیست؟
مهم ترین تفاوت صندوق های ETF با صندوق های سرمایه گذاری مشترک شامل مواردی چون محاسبه لحظه ای ارزش خالص دارایی ها، سهولت و سادگی در سرمایه گذاری، ارزان بودن نسبت به سایر صندوق ها و عدم پرداخت مالیات در خرید و فروش می باشد.
از مزایای صندوق های سرمایه گذاری می توان به مواردی همچون سادگی، سرعت و سهولت در معامله، خرید و فروش آنلاین واحدها، تخصصیص بهینه دارایی ها، افزایش نقد شوندگی و معافیت مالیاتی معاملات واحدها اشاره کرد.
صندوق های قابل معامله بورس، صندوق هایی هستند که به منظور بازدهی برابر با بازدهی یک شاخص یا دارایی معین از طریق سرمایه گذاری بر روی تمام و یا قسمتی از اوراق بهادار تشکیل دهنده ی آن شاخص یا خرید دارایی موردنظر به شما می رود. سهام این صندوق ها در بورس پذیرفته شده و در طول روز به خرید و فروش می رسد.
بهترین صندوق سرمایهگذاری بازار را بشناسید!
صندوقهای سرمایهگذاری ابزاری برای سرمایهگذاری غیرمستقیم در بازار سرمایه هستند که بر اساس نحوه معامله و ترکیب دارایی به انواع مختلفی تقسیم میشوند. برای انتخاب بهترین صندوق در کنار استراتژی شخصی خود، باید به مزایا و معایب صندوق نیز توجه کنید.
صندوقهای سرمایهگذاری بنا بر ترکیب دارایی به چهار نوع: صندوق درآمد ثابت، سهامی، مختلط و صندوق طلا تقسیم میشوند و بنا بر چگونگی معاملات هر واحد، به دو نوع: قابل معامله در بورس یا ETF و صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال دستهبندی میشوند.
در صندوقهای درآمد ثابت، بیش از ۹۰ درصد داراییها در ابزارهای مالی درآمد ثابتی چون سپردههای بانکی، اوراق مشارکت و… سرمایهگذاری میشود. بنابراین ریسک سرمایهگذاری در آنها پایینتر از باقی صندوقهاست. در صندوق سهامی بیش از ۷۰ درصد دارایی صندوق، صرف خرید سهام شرکتهای بورسی میشود و جزو پرریسکترین نوع صندوقهاست. در صندوقهای مختلط دارایی سرمایهگذاری شده در ابزار درآمد ثابت و سهام شرکتهای بورسی ۵۰ درصد است؛ بنابراین ریسک متوسطی دارند. صندوق طلا نیز ابزار جدید سرمایهگذاری طلا در بورس است که قیمت اونس طلای جهانی و همچنین تغییرات قیمت ارز، دو رکن تاثیرگذار بر بازدهی صندوق طلا هستند.
گفتنی است که برای انتخاب بهترین صندوق سرمایهگذاری باید به چند معیار توجه کنید. میزان ریسک پذیری و استراتژی زمانی خود، سابقه بازدهی صندوق، پربازدهترین صندوق سهامی بازار وضعیت اقتصاد و وضعیت بازار بورس. به عنوان مثال اگر میزان ریسکپذیری شما کم است، استراتژی زمانی بلند مدت دارید، شاخص بورس روند نزولی دارد یا در اصطلاح بازار خرسی است، صندوق درآمد ثابت بهترین گزینه و در میان صندوقهای درآمد ثابت بازار بورس، صندوق همای آگاه گزینه مناسب سرمایهگذاری شماست. چرا که پرداخت سود ماهانه و بیشتر از سپردههای بانکی دارد. همای جزو صندوقهایست که سود ثبات دارد و خیالتان از بابت حفظ اصل سرمایه نیز راحت است.
اما چنانچه از روحیه ریسکپذیری بالایی برخوردارید و در سرمایهگذاریهای کوتاهمدت و میانمدت، به دنبال ریسک بیشتر برای به دست آوردن بازدهی بالاتر هستید؛ زمانی که روند صعودی بازار شروع میشود، میتوانید سرمایه خود را به صندوقهای سهامی اختصاص دهید و از بازدهی بالا بهرهمند شوید. برای سرمایهگذاری در صندوقهای سهامی نیز بسته به میزان سرمایه و اهداف خود، یکی از صندوقهای مشترک آگاه، زمرد آگاه یا آگاس را انتخاب کنید. چرا که از بهترین، پربازدهترین صندوقهای سهامی کشور هستند.
گفتنی است که صندوق سهامی «مشترک آگاه» به عنوان پربازدهترین صندوق سرمایهگذاری کشور شناخته شده است که در طول ۱۳ سال فعالیت، توانسته ۴۲۰۰۰ درصد بازدهی داشته باشد و از بهترین گزینههای سرمایهگذاری بلندمدت نیز به حساب میآید. صندوق هستی بخش آگاه با نماد «آگاس» نیز یک صندوق ETF سهامی است که به عنوان یکی از صندوقهای ۵ ستاره بازار سرمایه شناخته شده است. بالاترین حجم معاملات و بیشترین دارایی تحت مدیریت در میان صندوقهای ETF سهامی، از جمله ویژگیهای آگاس هستند.
راهکار دیگر در چینش یک پرتفوی پر سود و مناسب این است که سبدی از انواع مختلف صندوقها تشکیل دهید و بسته به وضعیت بازار، ترکیب این سبد را تغییر دهید. یعنی به عنوان مثال در بازار نزولی بیشترین درصد سبد را به صندوقهای درآمد ثابت و طلا اختصاص دهید و در بازار صعودی، درصد صندوقهای سهامی را بیشتر کنید. با این کار هم از مزیت مدیریت حرفهای صندوقها بهرهمند میشوید و هم استراتژی خود را متناسب با وضعیت بازار تدوین میکنید.
چگونه بهترین صندوق سهامی را انتخاب کنیم؟
بازار بورس روزهای پرنوسانی را میگذراند. بسیاری از سهامداران نمیدانند باید بر چه اساسی استراتژی مالی خود را تعیین کنند و به سمت کدام سهمها بروند. در این میان اوضاع کسانی که به تازگی وارد بازار بورس شدهاند بدتر است. مخصوصا آنهایی که دانش کافی و وقت مناسب برای رصد بازار را ندارند. اما هنوز میشود در بازار بورس به سود رسید. سهامداری در صندوقهای سرمایهگذاری انتخاب مناسبی برای اینروزهای بازار است. اگر سهامدار ریسکپذیری هستید، انتخاب صندوق سهامی برای شما بهترین گزینه است. اما چطور میشود بهترین صندوق سهامی را شناخت؟ در ابتدا باید تعریف درستی از صندوقهای سهامی داشته باشید. گام دوم تعیین میزان ریسکپذیری شما است و گام بعدی شناخت بهترین صندوق سهامی بازار. با ما همراه باشید.
صندوق سهامی چیست؟
برای شناخت بهترین صندوق سهامی ابتدا باید به سراغ تعریف صندوق سرمایهگذاری برویم. صندوق سرمایه گذاری از تجویع وجوه سهامداران، با مجوز سازمان بورس و اوراق بهادار و مدیریت کارشناسان بازار سرمایه تشکیل شدهاست.
صندوقهای سرمایهگذاری بر اساس نوع دارایی و نحوه معاملات به انواع مختلفی تقسیمبندی میشوند. صندوق سهامی نوعی از صندوقهای سرمایهگذاری است که مشارکت در آن، ریسک بالایی میطلبد.
در صندوقهای سهامی، بین 70 تا 90 درصد دارایی صرف خرید سهام شرکتهای بورسی میشود و مابقی سرمایه نیز به سمت خرید ابزار مالی درآمد ثابت، مانند سپردههای بانکی و اوراق قرضه و … میرود.
در صندوقهای سهامی مانند صندوقهای درآمد ثابت، سود ماهانه به سهامداران پرداخت نمیشود؛ بلکه اختلاف قیمت خرید و فروش واحدهای صندوق است که بازدهی را تعریف میکند.
همانطور که گفته شد مشارکت در صندوق سهامی ریسک بالایی میطلبد. در بازار پرنوسان امروز، سهامداری در صندوق سهامی، مانند خرید و فروش سهام است. البته با این تفاوت که اگر بتوانید بهترین صندوق سهامی بازار را انتخاب کنید، سود خود را تضمین کردهاید.
بهترین صندوق سهامی چه ویژگیهایی دارد؟
اگر سهامدار تصمیم به سرمایهگذاری در صندوق سهامی گرفت، گام بعدی انتخاب بهترین صندوق سهامی است. صندوقی که در بازار پرنوسان امروز بتواند بازدهی مثبتی داشته باشد.
اما بهترین صندوق سهامی چه ویژگیهایی دارد؟
- کارنامه صندوق: مطالعه کارنامه و ترازنامه مالی صندوق، مهمترین معیار برای انتخاب بهترین صندوق سهامی است. باید دید صندوق مورد نظر در طول فعالیت خود چه بازدهی را ثبت کردهاست. آیا توانسته در روزهای پرنوسان بازار هم، تعادل خود را حفظ کند؟ تمام صندوقهای موجود در بازار سرمایه موظف هستند به صورت روزانه عملکرد خود را منتشر کنند. به همین خاطر مرور کارنامه فعالیت صندوق کار آسانی است.
- مدیران صندوق: مهمترین رکن صندوقهای سرمایهگذاری گردانندگان آن هستند. کسانی که صندوق را تاسیس کردند و برای ان تصمیم میگیرند. این افراد باید از کارشناسان زبده بازار سرمایه و مطلعین بورس باشند.
- شفافیت: همانطور که توضیح داده شد، صندوقهای سرمایهگذاری موظف به انتشار روزانه اطلاعات خود هستند. معمولا تمام صندوقها، سایت اطلاع رسانی دارند و در آن گزارشهای مالی را منتشر میکنند.
- تنوع سبد سهام: صندوقهای سرمایهگذاری سهامی بیشتر سرمایه خود را صرف خرید سهام شرکتهای بورسی میکنند. توجه به تنوع سبد سهام این صندوقها، معیاری برای انتخاب بهترین صندوق سهامی است.
پربازدهترین صندوق سهامی بازار
کارگزاری آگاه از بدو تاسیس تاکنون مدیریت 14 صندوق سرمایهگذاری را بر عهده داشتهاست. صندوقهایی که در روزهای پرنوسان بازار، توانستهاند نظر سهامداران را جلب کنند.
در این بین صندوق سهامی «مشترک آگاه» پرچمدار صندوقهای این مجموعه است. از زمان تاسیس این صندوق، 13 سال میگذرد. در این مدت زمان، صندوق «مشترک آگاه» توانسته بازدهی 34 هزار درصدی را به ثبت برساند. این مقدار بازدهی در هیچ بازار مالی سابقه نداشته است.
صندوق مشترک آگاه از نوع صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال است و برای سرمایهگذاری در آن کافی است یک بار به یکی از شعب آگاه مراجعه کنید.
صندوق سهامی دیگر آگاه، هستی بخش نام دارد که با نماد آگاس در بازار فرابورس خرید و فروش میشود. آگاس یکی از پرطرفدارترین صندوقهای بازار است و با عملکرد عالی توانسته است نشان 5 ستاره را دریافت کند.
صندوق زمرد آگاه نیز از نوع صندوقهای سهامی مبتنی بر صدور و ابطال است. با این تفاوت که به سرمایهگذاران خود سود نقدی دورهای پرداخت میکند.
سخن آخر
انتخاب بهترین صندوق سهامی در بازار پرنوسان امروز، کار مشکلی است. سهامدار باید از کارنامه صندوق، مدیران صندوق، سبد سرمایهگذاری صندوق و … با خبر باشد تا بتواند بهترین انتخاب را داشته باشد. صندوق سهامی پرریسکترین صندوق سرمایهگذاری بازار بورس است. بازدهی این نوع صندوقها بستگی به روند بازار و البته به دانش بورسی گردانندگان آن دارد.
بازدهی صندوقهای سرمایه گذاری در هفته اول اردیبهشت 1401
امیر شاملویی
- اشتراکگذاری
اگر به میانگین صندوقهای سهامی در هفته قبل نگاهی بیندازیم، خواهیم دید صندوقهای سهامی بازدهی بهتری نسبت به شاخص کل بورس داشتهاند.
در هفته گذشته، صندوقهای سرمایهگذاری نیز مشابه بازارهای سرمایهگذاری عمل کردند. همچنان که شاخص کل بازار سهام رشد کمی داشت، صندوقهای سرمایهگذاری هم صعود کردند. از سوی دیگر، قیمت طلا در بازار جهانی با افت نسبتا قابل توجهی همراه بود و همین موضوع روی بازدهی سرمایهگذاریهای مبتنی بر طلا هم تاثیر گذاشت. در ادامه به بررسی وضعیت بازدهی صندوقهای سرمایهگذاری در هفته اول اردیبهشت 1401 میپردازیم و آنها را با بازارهای سرمایهگذاری مقایسه میکنیم.
ورود دلار به محدوده 28 هزار تومانی
در هفته قبل دلار دوباره به محدوده 28 هزار تومانی بازگشت. دلار در هفته پیش با رشد 0.95 درصدی روبرو بود. این افزایش دلار تا حدودی روی رشد سایر بازارهای سرمایهگذاری هم موثر بود. با طول کشیدن فرآیند احیای برجام و دست نیافتن به یک نتیجه ملموس، بهای دلار با افزایش روبرو شده است. البته همچنان هم احتمال بازگشت به توافق وجود دارد. دستیابی به توافق میتواند بهای دلار را در پربازدهترین صندوق سهامی بازار بازار آزاد کاهش دهد و امکان مقابله با تورم چشمگیر را هم فراهم آورد. به این ترتیب باید منتظر تحولات آینده برجامی بود.
مقایسه شاخصهای بورس و صندوقهای سهامی
اگر شاخص کل بورس را در هفته گذشته بررسی کنیم، خواهیم دید که این شاخص در هفته گذشته بیش از 9 هزار واحد رشد کرده و به یک میلیون و 521 هزار واحد رسیده است. این افزایش نشان میدهد که شاخص کل در هفته قبل 0.6 درصد رشد کرده است. از طرف دیگر، شاخص هم وزن بازار نیز بیش از 10 هزار واحد رشد کرده است. این به معنی آن است که شاخص هم وزن رشد 2.5 درصدی در هفته قبل داشته است. علت این که شاخص هم وزن بیش از شاخص کل رشد کرده این است که وضعیت شرکتهای کوچکی که مدتی طولانی با افت قیمت روبرو بودند، بهبود پیدا کرده است.
اگر به میانگین صندوقهای سهامی نگاهی بیندازیم، خواهیم دید 86 صندوق سهامی کشور 0.78 درصد بازدهی داشتهاند. این مقدار بهتر از رشد شاخص کل سهام است و نشان میدهد به طور متوسط صندوقها بهتر از شاخص کل عمل کردهاند. با این حال، این صندوقها نتوانستهاند به اندازه شاخص کل رشد کنند که علت آن هم تا حدودی به این برمیگردد که صندوقها عموما در شرکتهای بزرگتر یا قابل اعتمادتر سرمایهگذاری کرده بودند و تغییر سبد آنها در کوتاهمدت دشوار است. با این حساب، صندوقها همچنان بهتر از شاخص کل عمل کردهاند و گزینه مناسبی برای سرمایهگذاری به حساب میآیند. انتخاب صندوقهای معتبر و مناسب میتواند سرمایه شما را در مقابل تورم حفظ کرده و حتی آن را افزایش دهد.
مقایسه صندوقهای طلا و سکه
در این قسمت میخواهیم بازدهی صندوقهای طلا را در مقابل سکه طلا ببینیم و مشاهده کنیم که اگر صندوق طلا داشتیم بیشتر بازدهی به دست میآوردیم یا اگر سکه طلا داشتیم. در هفته گذشته، با وجودی که قیمت دلار بالا رفت، اما سکه در داخل کشور با افت روبرو شد. دلیل آن هم کاهش قابل توجه قیمت جهانی طلا بود. هر اونس طلا در بازارهای جهانی در بازه 31 فروردین تا 7 اردیبهشت حدود 3 درصد افت کرد تا بهای سکه امامی را نیز تحت تاثیر قرار دهد. هر سکه امامی در هفته پیش 0.15 درصد افت کرد و به قیمت 13 میلیون و 419 هزار تومان معامله شد. این در حالی است که در همین بازه زمانی، صندوقهای طلا عملکرد بهتری داشتند. میانگین 6 صندوق طلای کشور در این بازه زمانی یک هفتهای به 0.07 درصد میرسد. این مقدار هرچند رشد خاصی را نشان نمیدهد اما به ما میگوید که بازدهی بهتری نسبت به سکه امامی داشتهاند.
صندوقهای درآمد ثابت بهتر بودند یا سود بانکی؟
برای این که بتوانیم صندوقهای درآمد ثابت را با بانکها مقایسه کنیم باید بازده هر کدام را به دست بیاوریم. در هفته قبل، میانگین صندوقهای درآمد ثابت کشور (غیر از صندوقهای نیکوکاری درآمد ثابت) به 0.26 درصد رسید. این در حالی است که اگر سود بانکی را در این دوره زمانی محاسبه کنیم، به مقدار کمتری میرسیم. بر اساس مصوبه شورای پول و اعتبار، بانکها برای سپرده یک ساله خود مجاز به پرداخت 16 درصد سود بانکی هستند. این مقدار برای یک هفته معادل است با تقریبا 0.31 درصد. این در حالی است که صندوقهای درآمد ثابت معتبر مقدار بیشتری نسبت به سود بانکی ذکر شده پرداخت میکنند. به این ترتیب، انتخاب یک صندوق درآمد ثابت میتواند شما را بیش از سود بانکی کمک کند.
صندوقها بهتر هستند یا ورود مستقیم به بازار؟
در بالا میانگین صندوقهای سرمایهگذاری را با میانگین شاخص بازارها مقایسه کردیم. اگر بخواهیم به این پرسش پاسخ بدهیم که سرمایهگذاری از طریق صندوقها بهتر است یا خرید و فروش مستقیم، به نکته مهمی برمیخوریم. این نکته مهم آن است که اگر شما زمان کافی یا دانش لازم را ندارید، بهتر است از طریق صندوقهای سرمایهگذاری اقدام کنید، اما اگر فردی حرفهای یا آموزش دیده هستید و وقت کافی برای بازارها دارید، میتوانید مستقیما هم معامله کنید. صندوقهای سرمایهگذاری با توجه به افراد متخصصی که در آنها مشغول به کار هستند، بازدهی معقول و حتی بهتری نسبت به حالتهای عادی افراد پدید میآورند. با این بازدهی میتوانید سرمایهتان را از تورم حفظ کنید و حتی با جلوتر زدن از تورم به ثروتتان بیفزایید.
پربازدهترین صندوق سهامی بازار
صندوق سرمایهگذاری سهامی یا صندوق سهامی، نوعی صندوق سرمایهگذاری است که عمده سبد دارایی آن را سهام شرکتهای بورسی تشکیل میدهد و تنها قسمت کمی از آن را اوراق درآمد ثابت مانند سپرده بانکی و اوراق مشارکت است. به همین دلیل نوسانات به وجود آمده در بازار بورس باعث افزایش ریسک سرمایهگذاری در این صندوق میشود. باید توجه داشت که این نوع از صندوقها به علت ماهیت سرمایهگذاری در سهام، وابستگی زیادی به بازار بورس دارند و در دوران رشد اقتصادی عملکرد بهتری دارند در عوض در دوران رکود اقتصادی سود پایینی داشته یا حتی زیانده میشوند.
صندوق سرمایهگذاری سهامی مناسب چه افرادی است؟
این صندوقها برای افرادی که دید بلندمدت به سرمایهگذاری دارند و دارای قدرت ریسکپذیری بالاتری هستند، مناسب است. همچنین افرادی که قصد دارند به صورت غیرمستقیم در بورس سرمایهگذاری کنند یا تخصص و فرصت کافی برای سرمایهگذاری در بورس را ندارند، این مدل از سرمایهگذاری، گزینه مناسبی است. به این دلیل که با سرمایهگذاری در این نوع صندوقها، سرمایه شما توسط یک تیم تحلیلی و حرفهای و آشنا به مسائل مالی و سرمایهگذاری، در بورس سرمایهگذاری میشود. براساس سوابق گذشته، صندوقهای سرمایهگذاری سهامی در بلندمدت، پربازدهترین نوع صندوقهای سرمایهگذاری بودهاند. در نتیجه این صندوقها برای افرادی مناسب است که تا حدودی ریسک پذیر بوده و قصد سرمایهگذاری بلندمدت در بورس و استفاده از فرصتهای این بازار را دارند.
سود و زیان صندوق سرمایهگذاری سهامی چگونه محاسبه میشود؟
این صندوق ها اغلب تقسیم سود دورهای ندارند و سرمایهگذاران از اختلاف قیمت خرید و فروش هر واحد سرمایهگذاری، سود کسب میکنند. با گذشت زمان هرچه عملکرد صندوق موفقتر باشد، ارزش واحدهای آن صندوق افزایش خواهد یافت و در مقابل اگر صندوق عملکرد مناسبی نداشته باشد، ممکن است ارزش واحدهای صندوق رشد مناسبی نداشته و حتی کاهش هم داشته باشد. برای مثال ارزش واحد صندوقی را در نظر بگیرید که از ۱۰۰ هزار تومان در طی چند سال به مبلغ 30 میلیون تومان رسیده است و سرمایهگذاران در زمان فروش واحدهای خود، سود کسب میکنند.
دیدگاه شما